Усредненных показателей

Одним из направлений расширения понятия неоткрытых объектов является определенная дифференциация «усредненных» месторождений по геолого-промысловым параметрам с учетом степени исчерпания потенциальных запасов района.

Исходя из предполагаемых для открытия объемов запасов в Среднем Приобье (Qn) и на Севере (Qc) определяется число «усредненных» месторождений этих областей по следующим формулам:

где Ni:, Nc, Gn, Gc — число и запасы «усредненных» месторождений Среднего Приобья и Севера.

Учитывая специфику Западной Сибири, а именно: транспортировку нефти по внутрирайонной магистрали с Севера и Среднему Приобью, принято, что лаг между открытием и вводом в разработку «усредненных» месторождений фиксирован. Для неоткрытых месторождений Среднего Приобья он равен нулю, т. е. открытие и вовлечение в разработку объектов этой области может происходить в течение года.

9192 — год открытия «усредненных» месторождений Среднего Приобья и Севера соответственно (0! = 1, 2, ..., Т; 9.2 = 1, 2, ..., Т-Ь); 93 — год ввода линейной части магистрали

Qis;t--t-ri — объем добычи нефти в году t с/-го месторождения, введенного (или уплотненного) в году t при s-м варианте разработки; _g1+1, #Av,f-62Ti — объемы добычи нефти в году t с «усредненных» месторождений Среднего Приобья и Севера соответственно, введенных в году 91? 92, при реализации на них kl, Аа-го вариантов разработки; a.d — пропускная способность линейной части

-^ш -Л^с — число «усредненных» месторождений в Среднем Приобье и на Севере соответственно;

^е,» Ув2 — число «усредненных» месторождений, открытых в Среднем Приобье и на Севере в годы Q! и 02;

я*ь е,! Vk2- вг — число «усредненных» месторождений Среднего Приобья и Севера соответственно, вводимых в разработку в годах 9Х и 92 с вариантами разработки kl и /с2; zd; в,, е4 — число вводимых в году 94 перекачлваю-щих станций для магистрали диаметром d, введенной в году 03; М d — максимальная пропускная способность

Максимальный период разбуривания Тр принимался равным 5 годам, плановый период Т = 15 лет. Проводились два варианта расчетов. В первом варианте предполагались запасы нефти, соответствующие Nu = 20 и Nc = 100 «усредненным» месторождениям. Во втором варианте количества «усредненных» месторождений Севера Лгс принимались равными 70, что позволяло имитировать неопределенность прогнозных запасов Севера. Геолого-промысловые характеристики «усредненных» месторождений определялись экспертным путем.

Для «усредненных» месторождений Среднего Приобья в технологическую матрицу было введено 36 вариантов разработки (различающихся плотностями сеток скважин, темпами разбуривания, очередностью ввода и т. д.), для Севера — 72 варианта.

а) при краткосрочном прогнозировании экстраполяция прошлых усредненных показателей приводит к тому, что пренебрегают (или незамечается) необычными отклоненими в обе стороны от тенденций. В то же время для текущего (краткосрочного) прогноза или плана предвидение этих отклонений является основной задачей.

Нормы составлены как по отдельным отраслям промышленности, так и в виде усредненных показателей. В табл. 8 приведены усредненные нормы расхода некоторых видов материалов.

Учитывая изложенное, технико-экономические показатели перевода на газ отопительных котельных, приведенные в табл. IV-16, следует рассматривать как усредненные для котельных различной теплопроизводительности вне зависимости от типа установленных котлов. Поэтому при расчетах следует иметь в виду, что в конкретных условиях газификации отдельных котельных возможны весьма существенные отклонения объема капитальных вложений и расхода труб от приводимых в настоящей работе усредненных показателей.

Капитальные вложения в организацию газохранилищ в истощенных газовых промыслах и затраты по их эксплуатации резко ниже, чем при создании газохранилищ в водоносных пластах, и подвержены значительным колебаниям в зависимости от местных условий. Так, удельные капитальные вложения хранилищ в истощенных промыслах составляют от 27 до 50% от вложений в хранилища в водоносных пластах, удельные эксплуатационные затраты — от 50 до 80%. В связи с ограниченностью имеющейся информации нет уверенности в том, что в действительности эти колебания не могут быть значительно большими. В подобных условиях применение в технико-экономических расчетах усредненных показателей нежелательно, и все вопросы использования газохранилищ подобного типа должны решаться только на основе индивидуализированных расчетов.

Приведенный нами пример показывает, как высчитывается простое десятидневное среднее скользящее цены закрытия. Однако существуют и другие, гораздо более сложные виды средних скользящих. Существует множество вопросов относительно того, как наилучшим образом использовать средние скользящие. Например: существует ли оптимальная временная протяженность периода расчета усредненных показателей? Какие средние значения следует использовать: кратковременные или долговременные? Существуют ли оптимальные средние скользящие для всех рынков или для каждого рынка в отдельности? Является ли цена закрытия наиболее оптимальной ценой, которую следует учитывать? Не лучше ли использовать несколько средних скользящих? Какой тип средних скользящих лучше: простой, линейно взвешенный или экспоненциально сглаженный? Существуют ли периоды, в которые эти показатели более значимы, чем в остальное время?

Рис. 16.4 Пример графика, отражающего динамику цен с помощью усредненных показателей - так называемых "тиков".

averages (усредненные показатели): Различные способы измерения тенденции цен на ценные бумаги; одним из наиболее популярных средних показателей является усредненный показатель (индекс) Доу Джонса по акциям 30 промышленных компаний, котируемым на Нью-Йоркской фондовой бирже. Для калькуляции усредненных показателей были разработаны специальные, иногда весьма изощренные, формулы, позволяющие учитывать дробление (сплиты) акций и дивидендов на акции и таким образом сохранять непрерывность и последовательность индекса. В случае с индексом акций промышленных компаний Доу Джонс цены акций 30 компаний суммируются и затем делятся на показатель, в котором уже учтены прошлые дробления акционерного капитала и дивидендов на акции, и который время от времени меняется. В результате изменения в индексе лишь в незначительной степени связаны с изменениями долларовых цен на акции, которые используются при калькуляции индекса. См. NYSE Common Stock Index point (пункт индекса обыкновенных акций Нью-Йоркской фондовой биржи), split (дробление акций, сплит).

Причиной, не позволяющей отвергнуть гипотезу ЕМН, является присутствие на рынке фондов, работающих с индексами курсов акции, и иных форм пассивного менеджмента, которые особенно популярны среди пенсионных фондов (см. [99], [100]). Положение дел, когда судьба средств пенсионеров зависит, в основном, от усредненных показателей фондового рынка, — это торжество той точки зрения, согласно которой инвестиционное сообщество не обладает достаточной квалификацией для того, чтобы получать дополнительные доходы. Однако в последнее время в академических изданиях стало модным высказывать предположение, что финансовые рынки обладают некоторыми признаками прогнозируемости (см. [90], [216]). Мысль о том, что различные уровни волатильности цен собраны в кластеры во времени, привела к появлению моделей ARCH (= Auto Regressive Conditional Heteroschedasticity = авторегрессионная условная гетеро-скедастичность). Задолго до этого «ARCH-взрыва», еще в начале столетия, основоположник технической торговли Чарльз Доу сформулировал первоначальный вариант теории, носящей теперь его имя. Говоря вкратце, в техническом анализе (который также называют чартизмом; chart— карта, диаграмма) утверждается, что в диаграммах временных рядов цен содержится информация о том, как инвесторы реагируют на новые события. Понимание психологии рынка может помочь аналитику предсказывать будущие тенденции. Как показали Брок, Лаконишок и Ле Барон [56], при некоторых предположениях такие известные чартистские методы, как правило превышения предела изменения цен (TRB = trading-range break) и правило скользящего среднего (MA = moving-average), могут дать прибыльную стратегию торговли. Правило TRB говорит, что следует заключать сделки на покупку, когда цена превысит свое предыдущее наивысшее значение, и на продажу, когда цена упадет ниже последнего минимума, а правила МА основаны на том соображении, что следует делать покупки, когда краткосрочные скользящие средние превышают (пересекают) долгосрочные скользящие средние, и продавать, когда краткосрочные становятся ниже долгосрочных. Несколько вариантов этих правил были опробованы на данных об индексе Доу-Джонса (Dow Jones stock index) с 1897 г. по 1988 г., при этом в качестве исходных точек для сравнения использовались ряд, порожденный случайным блужданием, и модель GARCH. Оба правила торговли порождали существенные прибыли: за распоряжениями о продаже следовали падения цены в среднем на 9%, а за сигналами на покупку — повышения цены в среднем на 12% (из расчета за год). Ни одна из моделей, с которыми проводилось сравнение, ощутимых доходов не принесла.

предположения достоверность усредненных показателей повышается.

Каждая система и машина индивидуальны, поэтому оценка их с позиции усредненных показателей, полученных на основе исследований статистической совокупности, не может быть эффективной и обеспечить оптимальные результаты.

При сжигании природного газа существенными загрязнителями становятся окислы азота, но в среднем их выбросы на 20 % ниже, чем при сжигании твердого топлива. Это объясняется не только свойствами самого топлива, но и особенностями его сжигания. Таким образом, экологический ущерб от вредного воздействия ТЭС на окружающую среду в случае использования газа минимален в сравнении с другими видами топлива. Сопоставление усредненных показателей по загрязнению атмосферы продуктами сжигания ТЭС при работе на различных видах топлива представлено в табл.2.2.

Навигация

Главная

Новое

Акционер Америка Агрессивность